【早知道11.07】我国发布8.6代OLED量产线高端装备 核能高质量发展大会将召开

    盘前观点

    昨天市场高开高走，但各大主流指数已经靠近上方关键压力位，能否突破上去有不确定性，需要更多场外增量入场，如果没有增量的话要防范压力位附近冲高回落的走势。另外近期表现火热的连板题材股退潮明显，昨天有权重拉指数掩护题材股出货的迹象，而这些领涨指数的权重大多处于反弹或整理结构，持续性方面仍有待观察，所以目前市场仍然先以区间震荡或反弹结构对待会比较理智。隔夜美股科技股再度大跌，A股轮动反弹一遍后昨天留下分时缺口隐患，今天不能指望再低开高走了，整体防调整。

    热点前瞻

    无

    操盘手提示

    【操盘手大师】估值吸引力指标提示，全A指数估值吸引力70，长期投资者仍可持有低估优质股维持偏高仓位；而对于波段投资者，沪指4025前高附近或深市下降趋势线附近忌追高，如果上冲没量跟进且压力位附近有遇阻迹象，那么可考虑逢高锁利或减仓。

    导读：

    1、显示装备新突破 我国发布8.6代OLED量产线高端装备

    2、美股光模块龙头公司业绩超预期AI驱动行业需求上行

    3、超微半导体AI芯片获得出口许可证产业链受关注

    4、第四届中国核能高质量发展大会将召开 行业市场空间广阔

    (以下信息均摘自市场公开媒体，所涉个股是原信息自带，仅供参考并非益盟公司推荐，盟友们要自行判断其趋势走向及质地，操作风险自负)

    显示装备新突破 我国发布8.6代OLED量产线高端装备

    据报道，三项应用于8.6代大尺寸OLED屏量产线的高端装备在成都正式发布，标志着我国在显示装备领域获得新突破。 眼下，OLED显示屏正在从手机向电脑、车载设备等中大屏幕应用场景延展。此次发布的三项显示领域高端装备，分别是多应用喷墨薄膜沉积平台、国产首台套大片贴合装备以及国内首台套EHD点胶装备，都应用在8.6代大尺寸OLED屏的量产线上。A股相关概念股有菲利华(sz300395)、赢合科技(sz300457)等。

    美股光模块龙头公司业绩超预期AI驱动行业需求上行

    11月6日，美股光模块龙头公司Coherent公布第 一 财 季营收15.8亿美元，预期15.4亿美元;第 一 财 季季经调整后每股收益1.16美元，预估1.05美元。业绩增长主要来自 AIDC和通信的强劲需求，需求的增长以及公司产能持续扩大，公司预计整个财政年度将继续强劲增长。公司股价盘前大幅上涨。

    银河证券研究所 认为，AI数据中心架构演进拉动高端光模块需求，行业长期成长动能强劲。根据市场LightCounting预计，2025年全球以太网光模块市场增速仍将保持在50%左右，随后五年将进入相对稳定阶段，年复合增长率预计维持在15%至18%。技术演进方面，800G和1.6T时代以可插拔光模块为主流，但面向3.2T时代的高密度部署，LPO与CPO等新型技术路径正逐步成熟，CPO有望成为构建Scale-up多机架系统的关键方案。整体来看，AI数据中心架构演进将持续拉动高端光模块需求，为行业带来长期成长动能。

    仕佳光子(sh688313)主营业务覆盖 PLC光分路器芯片、AWG芯片、VOA芯片及器件模块、OSW芯片、WDM器件及模块、光纤连接器跳线等系列产品。

    光库科技(sz300620)专业从事光纤激光器件、光通讯器件和激光雷达光源模块及器件的设计、研发、生产、销售及服务的高新技术企业。

    超微半导体AI芯片获得出口许可证产业链受关注

    近日，超微半导体(AMD)执行长苏姿丰在在第三季财报的电话会议上透露，其Instinct MI308AI芯片已获得出口中国的许可证，但尚未计划将来自中国的收入计入第四季度财测。该芯片被认为是英伟达H20芯片的强力竞争者。另外，Blackwell AI芯片能否获准在中国销售仍悬而未决，这使得AMD在中国市场略占优势。

    研究机构认为，AMD在AI领域的布局持续深化并取得显著进展。公司推出的Instinct Ml350系列加速器表现亮眼，具备行业领先的内存带宽与容量，并在关键训练与推理工作负载中展现出与竞品持平甚至超越的性能，同时实现更低的成本与复杂度。MI355的导入速度比预期更快，在过去90天获得了大量新客户的兴趣。MI355已于6月提前启动量产，预计在下半年实现大规模爬坡。AI芯片快速发展，带动半导体设备等环节获得新机遇。

    通富微电(sz002156)与AMD已形成“合资+合作"的强强联合模式，建立了紧密的战略合作伙伴关系，签订了长期业务协议。

    胜宏科技(sz300476)主营高密度印制线路板业务，与AMD有合作。

    2025第四届中国核能高质量发展大会将召开 行业市场空间广阔

    中国能源研究会、中国广核集团有限公司联合中国核工业集团有限公司、中国华能集团有限公司等计划于11月12日-14日在深圳会展中心举办2025第四届中国核能高质量发展大会暨深圳国际核能产业创新博览会。本次大会以“核聚湾区·能动世界"为主题，以“做世界一流核展”为目标，携手产业共同打造具有全球影响力的核能产业交流盛会。华福证券认为，过去十年全球核能发电量增长主要依赖亚洲。全球68台新投运机组中56台位于亚洲，目前70台在建机组中59台分布在亚洲，2024年全球7台并网发电的机组中，中国漳州1号、石岛湾“国和一号”、防城港4号机组在列。相比其他发电方式，核电机组的年发电利用小时数常年保持在7000小时以上，位居所有电源之首，而且在生产过程中不排放二氧化硫、氮氧化物、烟尘和二氧化碳。随着各地对核能的逐渐重视，除了发展核电之外，核能未来将在海水淡化、核能制氢、医疗防护等方面发挥更大的作用。

    上大股份(sz301522)已成功研制并交付核工程用超高纯不锈钢TP316H和TP316L锻棒件等多型技术要求高、性能指标突出的高端产品，应用于国内部分三、四代核工程项目;近期研制并向下游客户成功交付“BEST”聚变实验堆用特种合金材料。

    国光电气(sh688776)成功完成DN40在内的多款阀门的研制及批产，目前在核工业多家单位批量供货，具有强耐辐照能力、高气密性，低整体漏率以及低内部漏率等特点。

    (本文所有观点不构成任何投资买卖建议，据此买入风险自负。股市有风险，投资需谨慎！编辑：汪翔 投顾编号：A0880620040002)